尊敬的受益人：
        華宸信托有限責任公司于2013年12月30日設(shè)立了“華宸•鴻泰【2013】002號正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠經(jīng)營收益權(quán)投資項目集合資金信托計劃”（以下簡稱“本信托”）。作為受托人，現(xiàn)就本信托成立至2014年9月30日的信托事務(wù)向受益人報告如下，并為報告中所載資料的真實性、準確性和完整性負責。報告書中的內(nèi)容由本信托的受托人負責解釋。
一、信托計劃概要
1、信托計劃成立日：2013年12月30日
2、信托計劃規(guī)模：人民幣5,920萬元
3、信托計劃期限： 12個月期875萬元；24個月期1,155萬元；36個月期3,890萬元。
二、信托財產(chǎn)專戶開立情況
在信托計劃成立前，受托人為本信托開立了信托財產(chǎn)專戶，開戶銀行為建設(shè)銀行呼和浩特日信支行，賬號為15001706680052506616。
三、信托資金的運用
受托人按照《資金信托合同》的約定，將本信托計劃資金運用于受讓正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠經(jīng)營收益權(quán)。受托人以信托計劃存續(xù)期間收取的經(jīng)營收益權(quán)收益作為信托利益的來源，扣除信托財產(chǎn)管理費用以及受托人報酬后，向受益人分配信托利益。信托計劃各期期限屆滿，正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠依約支付回購價款，全部回購價款支付完畢后，經(jīng)營收益權(quán)一次性轉(zhuǎn)讓至回購方。信托計劃資金的運用完全按照信托文件的要求正常進行。
正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠隸屬于正藍旗住建局，屬全額撥款事業(yè)單位。該廠位于正藍旗上都鎮(zhèn)東八公里處，占地面積40000平方米，開辦資金為3890萬元，法人代表為胡寶來。業(yè)務(wù)范圍：城市環(huán)境衛(wèi)生設(shè)施建設(shè)、環(huán)境衛(wèi)生運行與維護、城市環(huán)境衛(wèi)生監(jiān)督、環(huán)境衛(wèi)生作業(yè)管理。
信托資金用于的兩個建設(shè)項目（正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠改擴建工程和桑根達來鎮(zhèn)污水處理項目）均已列入國家“十二五”海河流域治理規(guī)劃，未來三年內(nèi)可獲得中央、自治區(qū)和正藍旗三級財政專項資金補貼8582萬元。
四、信托計劃的管理
1、受托人根據(jù)《信托公司管理辦法》及《信托公司集合資金信托計劃管理辦法》為本信托計劃開立了專門的信托財產(chǎn)賬戶，建立了單獨的會計賬戶進行管理和核算。
2、受托人在信托計劃的管理過程中恪盡職守，履行了誠實、信用、謹慎、有效管理的義務(wù)，制訂了一系列制度，并根據(jù)信托業(yè)務(wù)的需要設(shè)置了不同的部門和崗位，以實現(xiàn)各部門、崗位間的相互監(jiān)督和制衡。
3、截止2014年9月30日，信托計劃資金無任何挪用情況發(fā)生，項目按照有關(guān)信托文件運行正常，且沒有發(fā)生能夠影響信托財產(chǎn)安全及受益人利益的其他情況。
五、信托財產(chǎn)及收益情況
截止2014年9月30日，本計劃信托資產(chǎn)總計59,517,083.50
元，其中貨幣資金317,083.50元；信托負債合計為4,023.82
元；信托權(quán)益合計59,513,059.68元，其中未分配利潤313,059.68元。受托人管理信托財產(chǎn)產(chǎn)生的信托收入累計2,416,659.75元，全部為經(jīng)營收益權(quán)收益；應(yīng)由信托財產(chǎn)承擔的費用為2,103,600.07元，其中：受托人報酬2,100,777.77
元；印刷費2,160.00元；銀行結(jié)算費662.30元。
六、信托計劃的風險控制措施
1、政策風險
污水處理建設(shè)是國家節(jié)能減排、節(jié)約和保護水資源的重要舉措，是一項利國利民的國策，是今后重點發(fā)展的行業(yè)。不存在政策及行業(yè)風險
2、還款來源風險
信托存續(xù)期預(yù)計正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠2013年到2016年污水處理和中水處理收費收入合計2545萬元。信托計劃預(yù)計在2016年年底到期，屆時政策補貼收入到位8582萬元，且各類補貼有明確的補貼依據(jù)，也符合國家補貼政策。融資主體經(jīng)營收入和補貼收入可以覆蓋融資本息。
3、交易對手違約風險
正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠隸屬于正藍旗住建局二級單位，屬全額撥款事業(yè)單位，將污水處理廠納入地方財政管理，做到收支兩條線。該廠多年來積極承擔社會各種責任，曾多次受到有關(guān)部門的嘉獎，得到了社會各界的一致好評。因此，正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠違約成本較高，違約風險較小。
4、擔保風險
內(nèi)蒙古日信擔保（投資）集團有限公司為正藍旗上都鎮(zhèn)污水處理廠回購經(jīng)營收益權(quán)以及收益的支付提供連帶責任保證擔保。依據(jù)財政部《中小企業(yè)融資擔保機構(gòu)風險管理暫行辦法》：“擔保機構(gòu)擔保責任余額一般不超過擔保機構(gòu)自身實收資本的5倍，最高不得超過10倍。”截止2013年10月末，日信集團在保余額59707.79萬，擔保額是其實收資本的1.49倍。本次信托項目的新增擔保額屬于合理范疇之內(nèi)。內(nèi)蒙古日信擔保投資（集團）有限責任公司是自治區(qū)國有直屬企業(yè)，資產(chǎn)規(guī)模較大，經(jīng)營性現(xiàn)金流穩(wěn)定，效益良好，擔保能力較強。
5、管理風險
受托人管理規(guī)范，風控嚴格，指定富有經(jīng)驗的專業(yè)人員擔任信托經(jīng)理，本信托計劃的管理風險較小。
七、信托經(jīng)理情況
受托人指定下列人員為本信托計劃的信托經(jīng)理：顧永祥、郝婷婷。